Symbiotic, Restaking'te EigenLayer'a Meydan Okuyabilir mi?

Symbiotic, restaking sektöründeki yükselen yıldız, bir ay içinde 1 milyar doları aşan TVL ile hızla piyasanın dikkatini çekti. Lido tarafından desteklenen ve Paradigm ile Cyber Fund öncülüğünde yürütülen bu proje, EigenLayer'a karşı güçlü bir rakip olarak öne çıkıyor. Bu makale, Symbiotic ile EigenLayer'ı karşılaştırarak, restaking varlık türleri, temel felsefeler ve tasarım yaklaşımları açısından benzerlikleri ve farklılıkları inceliyor.

Restaking'e Giriş: Symbiotic ve EigenLayer

Symbiotic ve EigenLayer, restaking yoluyla paylaşılan güvenlik sağlayan iki önde gelen platformdur. Her ikisi de "operatörlerin" stake edilmiş varlıklarını birden fazla "ağ" üzerinde kullanmalarına izin vererek Ethereum ekosistemi içindeki dağıtılmış güven ağlarının güvenliğini ve verimliliğini artırmayı amaçlar. Restaking konusundaki bu işlevsel benzerliklere rağmen, bu iki platform farklı yaklaşımlar sergilemektedir:

1. Restaking Varlık Türleri: Symbiotic'in belgeleri, platformunun neredeyse tüm ERC-20 tokenlerini desteklediğini belirtmekte ve kendisini geniş kapsamlı bir DeFi hizmeti olarak konumlandırmaktadır. Buna karşılık, EigenLayer yalnızca ETH ile ilgili staking'e odaklanarak blok zincirleri için temel ekosistemi vurgulamakta ve genel DeFi'den kendisini uzak tutmaktadır.

2. Temel Felsefeler: Symbiotic, esnek ve açık bir DeFi piyasası oluşturmayı amaçlayarak daha geniş bir restaking tanımını benimser. EigenLayer ise, istikrarlı ve güvenilir bir temeli korumak için Ethereum'un Proof-of-Stake (PoS) sistemindeki mevcut güveni kullanmaya odaklanır.

3. Tasarım Yaklaşımları: Symbiotic'in tasarımı daha modüler ve merkeziyetsizdir; daha geniş bir varlık yelpazesini destekler ve kapsamlı özelleştirmeye izin verir. EigenLayer ise Ethereum'un PoS sisteminin sağlamlığına ve güvenliğine öncelik vererek nispeten daha merkezi bir yaklaşımı sürdürmektedir.

Bu benzerlikler ve farklılıklar, Symbiotic ve EigenLayer'ın farklı felsefelerini ve tasarım yaklaşımlarını yansıtmakta olup, aşağıdaki bölümlerde daha ayrıntılı olarak ele alınacaktır.

Paylaşılan Güvenlikte İşlevsel Benzerlikler

Hem Symbiotic hem de EigenLayer, dağıtılmış güven ağları için başlangıç maliyetlerini azaltmaya yardımcı olan ve blok zincirlerinde yeniliği teşvik eden paylaşılan güvenliği kolaylaştırır. Onların restaking mekanizmaları, operatörlerin restaker'lardan gelen varlıklarla desteklenmesine ve bu varlıkların birden fazla ağda kullanılmasına, birden fazla görev gerçekleştirmesine ve birden fazla ödül kazanmasına olanak tanırken aynı zamanda birden fazla risk de üstlenmelerini sağlar.

Symbiotic'in restaking prosedürü şu süreci içerir:

1. Restaker'lar: Kullanıcılar (Restaker'lar) varlıklarını yeniden stake ederler.
2. Operatörler: Restaker'ların varlıkları, gerekli hesaplamaları veya hizmetleri üstlenen operatörlere devredilir.
3. Ağlar: Operatörler, seçilen ağlara dahil olmayı tercih ederek, dağıtılmış bir güven ağı için düğüm hizmetleri sağlamak amacıyla işbirliği koşullarını kabul ederler.

Karşılaştırıldığında, EigenLayer tarafından sağlanan restaking son derece benzerdir. Onlar dağıtılmış "ağları" Actively Validated Services (AVS) olarak adlandırırlar. EigenLayer'ın anlatımında, operatörler ve restaker'ların bu kadar net bir şekilde ayrılmadığını belirtmek gerekir. Bu ayrım daha sonra ayrıntılı olarak ele alınacaktır.

Felsefi Farklılıklar: Bölünmüş Güven ve DeFi Odağı

En yüksek soyutlama düzeyinde, EigenLayer ve Symbiotic, EigenLayer'ın kurucusu tarafından ortaya atılan bir kavram olan Ethereum PoS alanındaki "Bölünmüş Güven" (Fractured Trust) sorununa karşı farklı tutumlar sergilemektedir. Bu farktan kaynaklanarak, restaking'in kullanımına ilişkin farklı yaklaşımlar gösterirler:

• EigenLayer: Kullanıcıları çekmek ve Ethereum'u temel alan daha iyi bir blok zinciri ekosistemi inşa etmek için restaking'i kullanmayı amaçlar. Ethereum PoS güveninin yeniden kullanılmasını vurgular, yalnızca ETH ile ilgili staking'e izin verir ve Ethereum PoS'u bölünmüş güven sorunundan korur. Kendilerini Ethereum ekosistemini geliştirmek için temel hizmetler olarak konumlandırırlar. EigenLayer'ın yaklaşımı hakkında daha fazla bilgiyi resmi belgelerinden edinebilirsiniz.
• Symbiotic: Herkesin kazanabileceği esnek ve açık bir DeFi piyasası oluşturmak amacıyla mümkün olduğunca fazla kullanıcı çekmek için restaking'in avantajını benimsemeyi hedefler. Çeşitli ERC-20 tokenlerinin restaking'ini destekler ve kendisini kazanç fırsatlarını ve sermaye verimliliğini en üst düzeye çıkaran bir DeFi hizmeti olarak görür. Symbiotic, Bölünmüş Güven sorununu ciddiye almamakla kalmayıp, bu sorunu çözmeye de ters düşmektedir. Büyüyen TVL'leri (Toplam Kilitli Değer), Ethereum PoS için bir tehdit oluşturabilir.

Ayrıca, Symbiotic, staker rolünü operatör rolünden ayırır. Bu, muhtemelen geniş operatör kaynaklarına sahip Lido'nun arka planlarında olmasından kaynaklanmaktadır. Bunun sonucunda, kullanıcıların yalnızca staking'e odaklanması yeterlidir, delegasyona gerek yoktur. Bu ayrım aynı zamanda kullanıcıları mümkün olduğunca fazla sermaye stake etmeye teşvik eder.

Tasarım ve Hizmet Farklılıkları: Modülerlik ve Merkeziyetçilik

Symbiotic'in tasarımı, açık, modüler ve esnek bir DeFi piyasasına, net rol ayrımlarıyla birlikte vurgu yapmasıyla karakterize edilir. Temel özellikler şunlardır:

• Açık: Çeşitli ERC-20 tokenlerinin stake edilmesine izin vererek çoklu varlık restaking'ini destekler ve varlık kullanımını artırır.
• Modüler: Farklı aktörler arasında sorumlulukları ayırarak geliştirici dostu hale getiren, net rol ayrımlarına sahip bir sistem içerir.
• Esnek: Üst düzey ağların kendi temel hizmetlerini tamamen kontrol etmelerini sağlayan kapsamlı özelleştirmeye izin verir.
• İzinsiz (Permissionless): Symbiotic'in kendisinin minimize edilmiş çekirdek uygulamaları ile, dahil olan tüm roller izinsizdir ve geliştiriciler tarafından bizzat dağıtılabilir.

Buna karşılık, Symbiotic kadar modüler olmayan EigenLayer, bazı merkezi unsurları korumaktadır. Tipik bir örnek, slashing gözetimidir (slashing supervision). Symbiotic, özelleştirilmiş merkeziyetsiz tahkim için resolver rolünü kullanır ve bu, EigenLayer'ın slashing komitesine kıyasla daha esnek ve merkeziyetsiz bir çözüm sunar. Symbiotic'in esnek ve modüler tasarımına biraz daha derinlemesine bakalım.

Akıllı Sözleşme Denetimine mi İhtiyacınız Var?

Restaking protokollerinizin, DeFi uygulamalarınızın veya blok zinciri projelerinizin güvenliğini BlockSec'in uzman akıllı sözleşme denetim hizmetleriyle sağlayın. Ekibimiz, kritik güvenlik açıklarını istismara dönüşmeden önce tespit eder.

Symbiotic'in Modüler Tasarımının Temel Bileşenleri

Symbiotic'in modüler tasarımı 5 ana rol içerir: Collateral, Vaults, Operators, Resolvers ve Networks. Bu rollere kısaca giriş yapacağız.

1. Collateral (Teminat): Stake edilecek varlıkları temsil eder, çeşitli varlık türlerini destekler ve staking amacıyla bir teminat token'i (slashing özellikli ERC-20) oluşturur. Bu token, varlığın kendisini ödüllere veya cezalara erişim ve bunları uygulama yeteneğinden ayırır. Bu ayrım, varlıkları teminat token'lerine soyutlar ve Ethereum Mainnet dışındaki çeşitli varlıkların daha ileri düzeyde desteklenmesini mümkün kılar.

   

2. Vaults (Kasalar): Yatırılan teminat token'lerini yönetir. Token'lerin operatörlere devredilmesini yönetirler ve önceden belirlenmiş anlaşmalara dayalı ödül ve ceza mekanizmalarını uygularlar. Vault'lar genellikle operatörler tarafından, Networks'ün gereksinimlerinden kabul ettikleri koşullara göre oluşturulur.

   

3. Operators (Operatörler): Hesaplama hizmetleri sağlayan düğümler. Çeşitli Vault'lardaki varlıklarla desteklenen operatörler, Networks tarafından belirlenen koşulları kabul eder ve bunlara dahil olurlar. Operatörler, merkeziyetsiz ekosistemde vazgeçilmezdir.

   

4. Resolvers (Çözücüler): Slashing kararları için özelleştirilebilir hakemler. Merkezi adresler, slashing komiteleri veya merkeziyetsiz varlıklar olabilirler, bu da tahkimde esneklik sunar.

   

5. Networks (Ağlar): Temel olarak dağıtılmış güven ağlarına ihtiyaç duyan hizmetler. EigenLayer bağlamındaki AVS'ye benzer.

   

Mevcut Durum ve Piyasa Hakimiyeti

Şu ana kadar, Symbiotic yalnızca restaking işlevselliğini açmıştır. Stake edilen varlıkların, paylaşılan güvenlik gerektiren dağıtılmış hizmetlere devredilmesi henüz mevcut değildir. Benzer şekilde, EigenLayer de programın gerisinde kalmış olup, slashing ve ödeme gibi kritik özellikler henüz yayınlanmayı beklemektedir.

TVL açısından, EigenLayer 13.981 milyar dolar ile piyasada baskın bir oyuncu olmaya devam ederken, Symbiotic hızla ivme kazanarak 8 Temmuz 2024 itibarıyla bir aydan kısa sürede 1.037 milyar dolara ulaşmıştır. Bu hızlı büyüme, piyasanın çeşitli restaking seçeneklerine olan iştahını gözler önüne sermektedir. Güncel TVL verilerini DeFiLlama gibi platformlarda takip edebilirsiniz.

Restaking Protokollerindeki Güvenlik Riskleri

ERC-20 Token Tabanlı Havuz Güvenliği

En basit güvenlik riski, tüm ERC-20 tokenlerinin restaking alanına dahil edilmesiyle ilgilidir. Staking havuzları genellikle riski en aza indirmek ve tutarlı getiriler sağlamak için native ETH gibi daha istikrarlı varlıkları kullanmayı tercih eder. Öncelikli olarak native ETH'yi destekleyen EigenLayer'ın aksine, Symbiotic daha geniş bir ERC-20 varlık yelpazesine izin vermektedir. Bu yaklaşım kullanıcı seçeneklerini artırırken, aynı zamanda potansiyel güvenlik risklerini de beraberinde getirmektedir. ERC-20 tokenlerinin değişen istikrarı ve yüksek volatilitesi, staking havuzlarının güvenliğini zayıflatabilir ve potansiyel olarak finansal istikrarsızlığa yol açabilir. Neredeyse tüm ERC-20 tokenlerine teminat olarak izin verilmesi, platformu bu volatilite risklerine maruz bırakarak ekosistemin genel istikrarını tehlikeye atabilir.

Bu tür güvenlik risklerini azaltmak için, bir tokenin fiyat çöküşünün ekosistem içindeki diğer tokenleri veya tüm havuzu etkileyen bir zincirleme reaksiyonu tetikleyip tetiklemeyeceğini değerlendirmek amacıyla sistematik bir Token Karşılıklı Bağımlılık İzleme (Token Interdependency Monitoring) sistemi kurulmalıdır. Ardından, ilgili Collateral'lar mümkün olan en kısa sürede çözümler önerebilir. Ve tabii ki, Symbiotic'teki "Networks" da destekledikleri restaking varlıkları konusunda iki kez düşünmelidir.

Bölünmüş Güven ve Ethereum PoS Güvenliği

Bölünmüş Güven (Fractured Trust) sorunu, EigenLayer'ın kurucusu tarafından ortaya atılmıştır. EigenLayer, blok zinciri ekosisteminin dağıtılmış güven ağlarını başlatmak için önemli çabalar sarf ettiğini savunmaktadır. Şu anda, bu ağların çoğu Ethereum mainnet'indeki dApp'ler için altyapı görevi görmekte ve önemli miktarda varlık çekmektedir. Ancak, Ethereum mainnet'indeki her şeyin güvenliği, Ethereum'un PoS staking havuzundaki stake edilmiş varlıklarla sağlanmaktadır. Bu dApp'lerin altyapıları, hâlâ Ethereum mainnet'ine hizmet ederken birçok staking varlığını kendi staking havuzlarına yönlendirmekte ve bu da bir paradoks yaratmaktadır.

Bunu ele almak için EigenLayer, PoS staking varlıklarını dağıtılmış güven ağı altyapısına yönlendirmeyi amaçlayan Restaking kolektifini önermiştir. Ethereum PoS staking varlıklarının bu şekilde yeniden kullanılması, üçüncü taraf staking havuzlarındaki varlıkların Ethereum PoS staking havuzuna geri akmasına yol açabilir ve bu, Bölünmüş Güven sorununu hafifletmek için güçlü bir strateji sunmaktadır.

Buna karşılık, Symbiotic bu sorunu çözmek için tam tersi bir yaklaşım benimsemektedir. Kendi "Collateral" havuzlarında ETH dışı restaking'e izin vererek, bu varlıklardaki büyüyen TVL, Ethereum PoS konsensüsünün güvenliğine bir tehdit oluşturabilir.

Kaldıracı Benimseme: Restaking'de Artan Risk

EigenLayer, sınırlı ETH ile ilgili varlıkların yeniden stake edilmesine izin vererek, tek bir varlığın birden fazla AVS hizmeti üzerinde stake edilmesine olanak tanır. Bu durum, ekosisteme belirli bir kaldıraç riski getirmektedir. Symbiotic ise, herhangi bir ERC-20 varlığının restaking'ine izin vererek kaldıracı tamamen benimseyip bir adım daha ileri gitmektedir. Daha önce belirtildiği gibi, ERC-20 tokenleri doğası gereği daha yüksek risk ve daha büyük volatilite taşır. Bir ERC-20 token'inin farklı ağlarda birden fazla kez yeniden stake edilmesi, bu riski yalnızca artıracaktır. Bu, blok zinciri güvenliği açısından kritik bir husustur.

Resolver Atama Riskleri

Symbiotic'in izinsiz ve modüler tasarımı, daha açık ve özgür bir DeFi piyasası oluşturmaktadır, ancak bu aynı zamanda daha büyük riskleri de gizlemektedir. Çerçeve içindeki her rol izinsiz olarak dağıtılabilir, bu da potansiyel güvenlik sorunlarına maruz kalmayı artırmaktadır. Örneğin, EigenLayer'dan önemli bir farklılaşma noktası olan Resolver rolü, Networks'ün, kendilerine bağlı Operators'ın ödüllerini ve slashing'lerini denetlemek üzere belirli Resolver'lar atamasına izin vermektedir. Bu tasarım, sistemin merkeziyetsizliğini ve özelleştirilebilirliğini artırırken, aynı zamanda potansiyel kötü niyetli Resolver'lara da kapı açmaktadır.

Bu tür kötü niyetli Resolver'ları önlemek için, atanan resolver'ların temel güvenilirliğini sağlamak amacıyla güvenlik denetimleri ve sürekli izleme yapılabilir. BlockSec'in Phalcon Security platformu, bu tür senaryolarda değerli olabilecek gelişmiş izleme ve tehdit engelleme yetenekleri sunmaktadır.

EigenLayer ile Paylaşılan Güvenlik Riskleri

Benzer restaking yeteneklerine sahip olmaları nedeniyle, Symbiotic da EigenLayer ile ilişkili birçok riski miras almaktadır, bunlar arasında:

• Çift yönlü serbest piyasa seçimi altında kötü niyetli AVS'lerle ilgili güvenlik riskleri.
• Restaking nedeniyle aşırı kötü niyetli fon kullanımının güvenlik riskleri.
• Platformun kendisi tarafından gerçekleştirilen çekirdek sözleşme uygulamasının güvenlik riskleri.
• Platformun varlıkları kullanmasına ve ödüllendirmesine/slashing yapmasına izin veren Ethereum PoS Staking Havuzları için potansiyel güvenlik riskleri.

Restaking Protokolleri için Proaktif Tehdit İzleme

Platformunuzu ortaya çıkan tehditlerden BlockSec'in gerçek zamanlı izleme ve olay müdahale hizmetleriyle koruyun. Varlıklarınızı güvence altına almak ve protokol bütünlüğünü korumak için uzmanlığımızdan yararlanın.

Sonuç: Restaking'in Geleceği

Symbiotic ve EigenLayer, restaking yoluyla paylaşılan güvenlik sağlamada işlevsel olarak benzer olsalar da, varlık desteği ve sistem tasarımına yaklaşımları açısından önemli ölçüde farklılık göstermektedir. Symbiotic'in daha geniş varlık desteği ve modüler, merkeziyetsiz tasarımı, daha esnek ve açık bir DeFi piyasasına hitap etmektedir. Buna karşılık, EigenLayer, Ethereum'un PoS sistemindeki mevcut güveni kullanmaya odaklanarak daha merkezi ancak güvenli bir platformu sürdürmektedir. Bu farklılıklar, her platformun benzersiz değer önerilerini vurgulamakta olup, merkeziyetsiz ekosistemin farklı segmentlerine hitap etmekte ve çeşitli blok zinciri güvenliği zorlukları ve fırsatları sunmaktadır. Bu iki platform arasındaki rekabet, hiç şüphesiz Web3 alanında paylaşılan güvenlik ve restaking'in geleceğini şekillendirecektir.

BlockSec Hakkında

BlockSec, uçtan uca bir Web3 güvenlik hizmeti sağlayıcısıdır. Şirket, kitlesel benimsenmesini kolaylaştırmak amacıyla, gelişmekte olan Web3 dünyası için güvenliği ve kullanılabilirliği artırmaya kendini adamıştır. Bu amaçla BlockSec; akıllı sözleşme ve EVM zinciri güvenlik denetim hizmetlerini, proaktif güvenlik geliştirme ve tehditleri engelleme için Phalcon Security platformunu, fon takibi ve araştırması için MetaSleuth platformunu ve kripto dünyasında verimli bir şekilde gezinen web3 geliştiricileri için MetaSuites uzantısını sunmaktadır.

Bugüne kadar şirket, Uniswap Foundation, Compound, Forta ve PancakeSwap gibi 1.000'den fazla müşteriye hizmet vermiş ve Matrix Partners, Vitalbridge Capital ve Fenbushi Capital gibi seçkin yatırımcılardan iki finansman turunda on milyonlarca ABD doları almıştır.

• Web sitesi: https://blocksec.com/
• E-posta: [email protected]
• Twitter：https://twitter.com/BlockSecTeam
• MetaSuites: https://blocksec.com/metasuites